證監作披露諮詢 高秉忠稱是侮辱

【本報訊】證監會前投資產品科高級經理高秉忠在立法會調查雷曼事件小組研訊上表示，證監會審批投資產品有漏洞，並指證監會前主席沈聯濤曾經下令加快審批，以爭取成績，結果錯過了在雷曼迷債爆煲前檢討及防止違規銷售。他又批評證監會去年發出加強保障投資者諮詢文件，堅持披露為本的要求，是轉移視線，對審批投資產品人員是侮辱。

高秉忠昨日在研訊上稱，證監會分別設立投資產品科及公司融資科，審批結構性投資產品，但兩個部門所持準則有分別，公司融資科以公司法及上市規則作審批考慮，但對結構性投資產品未有太多經驗。○一年市場出現票據產品，公司融資部進行審批時，有時會邀請他參加會議，提出意見。

他認為，不排除市場利用漏洞包裝產品， 「不排除出面的人見到有不同監管方式，有嚴有鬆，可以將這產品用不同包裝。你問我，如果我係市場的人，我絕對有理由咁做。」他又透露，證監會前主席沈聯濤曾繞過其上司，直接與部門人員開會，要求加快審批結構產品，務求做出成績。

高秉忠表示，證監會在○五至○六年期間，曾處理三宗涉及保險公司的誤導銷售個案，數百名投資者受影響，但未有對外公布。證監投訴委員會不時收到涉及誤導銷售的個案，法規部高層亦認為情況嚴重，相信證監高層無理由不知道情況，質疑當局未有及早推出保障投資者措施。

他並指證監會去年發出加強保障投資者諮詢文件，要求結構性投資產品的發行人及擔保人需符合一定條件，是結構性的審批準則，已脫離披露要求，但當局仍堅持披露為本，是轉移視線，對審批投資產品人員是侮辱。

他指出，其他國家或地區在審核迷債產品時，除以披露為本外，還有結構性的審批準則。

立法會雷曼迷債小組主席何鍾泰在會後表示，高秉忠提供的資料有涉及個人意見及感受，委員會將清楚界定後，再決定如何採納其證供。而高秉忠提供的陳述書分為兩部分，當中有包括機密資料，委員會亦會根據程序小心處理。他稱小組調查工作已完成一半，現待四月份傳召六間銀行的員工，加入新的證人不會影響研訊進度。

27 Jan 2010